Nubank pone en jaque a la banca argentina
El próximo debut de Nubank en la Argentina ya está generando fuertes cimbronazos, incluso antes de que empiece a operar. Por lo pronto, la calificadora Moody´s consideró que el ingreso al país podría convertirse en un “credit negative”, es decir que eventualmente podría afectar la calificación de los bancos locales. Esto se debe a la fuerte reducción de costos que traerá aparejada la nueva entidad, lo que impactaría en los resultados del resto del sistema.
El 12 de junio las máximas autoridades de Nu Pagamentos (Nubank) estuvieron con el titular del BCRA, Guido Sandleris, y anunciaron la decisión de comenzar a operar en el país hacia fin de año. Y ya comenzaron los trámites para conseguir una licencia bancaria, mientras que en México la entidad ya comenzó con sus operaciones.
Pero, qué es Nubank? Es una fintech brasileña que ya alcanza los US$ 4.000 millones de valoración, y se consolida como una de las empresas privadas mejor valoradas de América latina y la más grande del mundo dentro de su tipo.
Se trata de una firma de banca digital de servicios financieros y operador de tarjetas de crédito, del estado de San Pablo, que ya sumó 8,5 millones de clientes.
En el transcurso del año se convirtió en la tercera empresa brasileña en alcanzar el estatus de unicornio, tras superar los US$ 1.000 millones de valoración.
Entre los productos de la compañía se encuentran NuConta (banco digital) y NuBank Mastercard, ambos sin comisiones.
Cofundada por Cristina Junqueira y David Velez, la fintech cuenta con un apoyo de US$ 180 millones por parte del gigante chino de internet Tencent.
Sus principales competidores en Argentina son: Wilobank (de Eduardo Eurnekián) y Brubank (de Juan Bruchou) dos bancos 100% digitales. A ellos se le sumarán Open Bank, de Santander, mientras que tarjeta Naranja acaba de presentar Naranja Fintech, es decir que por ahora no solicitará licencia.
“Nubank ofrecerá bajos costos para la operatoria con tarjetas de crédito, pagos digitales y cobros de plan sueldo”, adelantó Moody´s. De acuerdo al Banco Mundial, casi la mitad de los adultos no tienen acceso a servicios bancarios, en contraste con Brasil y Chile donde más del 70% de la gente tiene acceso a bancos.
“La escasa relación entre crédito y PBI ofrece una gran oportunidad en la Argentina ya que apenas se ubica en 15%, contra 42% en Perú y 35% en México”, agregó la calificadora.
Según fuentes del sector, la brasileña quiere apuntar “a los jóvenes y al segmento ABC1” y una de sus estrategias serán las tasas bajas. “En Brasil llegaron a arrancar en 2,5% y empujaron a todos los tradicionales con ellos”, explicaron.
Respecto a su estrategia de negocios, diferentes analistas del sector estiman una estrategia “agresiva” que va a buscar “poner un millón de plásticos en la calle”. Según el análisis del sector, “crecieron mucho por el boca en boca, son tarjetas de crédito manejadas por el celular y seguramente van a apuntar a jóvenes y al segmento ABC1.”
El informe considera que los bancos locales no estarán en condiciones de competir adecuadamente contra la tecnología y los costos de Nubank. “Los actuales jugadores no estarán en condiciones de hacer frente a la innovación y disrupción de Nubank. Además, las entidades domésticas ya están enfrentando dificultades ante la volatilidad del mercado”. Entre las dificultades nombra la falta de acceso a crédito de largo plazo, al tiempo que también presentan dificultades para la intermediación financiera.
Nubank recibió inversiones por U$S 420 millones de fondos “venture capital. Entre otros ya invirtieron en la entidad Tiger Global Investment, Kaszek Ventures, Goldman Sachs, y otros. Esta capitalización es la que le permite ingresar en nuevos mercados como está sucediendo en México y en breve también en la Argentina.
